8 GLAVNIH FINANČNIH KAZALCEV IN NJIHOVE ZNAČILNOSTI - DUDE - 2024

V finančni kazalniki ali finančni indeksi so razmerja med gospodarskimi in finančne statistike, kot so dolga, sredstev, dolgov, kapitala, prihodkov in proizvodnje. Njegova korist je v njegovi sposobnosti, da predstavi moč, stabilnost in uspešnost različnih sektorjev organizacije.

Analiza dolga podjetja na primer ne daje toliko informacij kot analiza stroškov dolga glede na dohodek ali ravni dolga glede na neto vrednost.

Uporaba finančnih kazalnikov za merjenje uspešnosti podjetja omogoča primerjavo različnih vrst podjetij. Če želite primerjati uspešnost svojega podjetja z najrazličnejšimi drugimi podjetji, so finančni kazalniki nevtralno orodje za oceno uspešnosti.

Pri merjenju finančnega zdravja podjetja ni nobenega nadomestila za finančne kazalnike. Natančno spremljanje finančne uspešnosti podjetja je bistvenega pomena za njegovo dolgoročno uspešnost.

Glavni finančni kazalniki in njihove značilnosti

Obratna sredstva

Ocenjevanje zdravja podjetja, v katerega želite vlagati, vključuje razumevanje njegove likvidnosti. Razumejte, kako enostavno lahko podjetje pretvori sredstva v gotovino za plačilo svojih kratkoročnih obveznosti.

Kazalnik obratnega kapitala se izračuna tako, da se obratna sredstva delijo s kratkoročnimi obveznostmi.

Na primer, če ima podjetje XYZ obratna sredstva v višini 8 milijonov dolarjev, trenutne obveznosti pa 4 milijone dolarjev, ima razmerje 2 proti 1, kar zveni odlično.

Če imata dve podobni družbi razmerje 2 proti 1, vendar ima eno več denarnih sredstev v svojih obratnih sredstvih, bi lahko to podjetje poplačalo svoje dolgove hitreje kot drugo.

Hitro razmerje

Ta kazalnik, imenovan tudi test s kislino, odvzame zaloge od obratnih sredstev, preden se ta številka razdeli na tekoče obveznosti.

Ideja je prikazati, kako dobro so tekoče obveznosti pokrite z gotovino in predmeti s skoraj denarno vrednostjo. Po drugi strani je zalog potreben čas, da se prodaja in postane likvidno sredstvo.

Če ima XYZ obratna sredstva 8 milijonov dolarjev minus 2 milijona dolarjev zalog, več kot 4 milijone dolarjev tekočih obveznosti, ima razmerje 1,5 do 1. Podjetja imajo radi vsaj razmerje med 1 in 1.

V idealnem primeru bi moralo biti število med 1,5 in 3. Razmerje manj kot 1 pomeni, da nimate dovolj denarja za kratkoročno plačilo računov.

Sledenje temu kazalniku lahko zgodnje opozori na težave z denarnim tokom, zlasti če razmerje pade v nevarno območje med 1,5 in 1.

Čisti dobiček na delnico

Z nakupom delnice sodelujete v prihodnjem dobičku (ali tveganju za izgubo) podjetja. Čisti dobiček na delnico meri čisti dobiček vsake delnice znotraj navadnih delnic podjetja.

Analitiki družbe svoj čisti dobiček delijo s tehtanim povprečnim številom navadnih delnic v letu.

Razmerje med ceno in prihodkom

Ta kazalnik je poimenovan P / G na kratko in odraža oceno vlagateljev o prihodnjem zaslužku. Cena delnic družbe se določi in deli z dobičkom na delnico, da se pridobi razmerje med ceno in donosom.

Na primer, če bi podjetje v zadnjih dvanajstih mesecih zapustilo poslovanje s 46,51 dolarja na delnico in dobiček na delnico v povprečju znašal 4,90 dolarja, bi bilo razmerje P / E 9,49. Vlagatelji bi morali porabiti 9,49 USD za vsak dolar, ki se ustvari z letnim zaslužkom.

Kljub temu so vlagatelji pripravljeni izplačati več kot 20-kratni dobiček na delnico za nekatere delnice. To je v primeru, če menijo, da prihodnja rast dohodka zagotavlja ustrezen donos njihove naložbe.

Delež dolga

Kaj pa, če se podjetje, v katerega želite vložiti potencialno naložbo, preveč zadolži? To lahko zniža varnostne rezerve za dolg, povečate fiksne stroške, znižate dobiček, ki je na voljo za dividende in celo povzroči finančno krizo.

Koeficient dolga se izračuna tako, da se sešteje neporavnani kratkoročni in dolgoročni dolg in deli z knjigovodsko vrednostjo delniškega kapitala.

Recimo, da ima XYZ približno 3,1 milijona dolarjev posojil in kapital 13,3 milijona dolarjev. To ustvarja skromno razmerje med dolgom 0,23, kar je v večini okoliščin povsem sprejemljivo.

Vendar pa je treba, tako kot pri vseh drugih kazalnikih, meritev analizirati glede na industrijske standarde in posebne zahteve podjetja.

Donosnost kapitala

Navadni delničarji želijo vedeti, kako donosen je njihov kapital v podjetjih, v katera vlagajo.

Donosnost kapitala se izračuna tako, da se odšteje čisti dobiček družbe (po davkih), odšteje dividende in rezultat deli z vrednostjo skupne delnice družbe.

Recimo, da je čisti dobiček 1,3 milijona dolarjev, dividende pa 300.000 dolarjev. Odštejte to in razdelite na 8 milijonov dolarjev skupne zaloge. Tako dobimo 12,5% donosnost kapitala.

Večji kot je donos na kapital, boljše je podjetje, ki ustvarja dobiček.

Bruto stopnja dobička

Bruto stopnja dobička kaže, ali se blago ali storitve cenovno primerno zaračunavajo. Tukaj je enačba za izračun tega finančnega kazalca:

Bruto stopnja dobička = (prihodek - stroški prodanega blaga) / prihodki.

Bruto stopnja dobička mora biti dovolj velika, da pokrije fiksne stroške poslovanja in na koncu pusti čisto stopnjo dobička.

Stopnja čistega dobička

Neto stopnja dobička kaže, kolikšen delež dohodka je bil dobiček. Enačba je preprosta: Čista dobička / dobiček = čisti dobiček / skupni dohodek.

Čisti dobiček je znesek denarja, ki ostane po plačilu vseh računov. Čisti dobiček je mogoče izračunati s preprostim odštevanjem:

Čisti dobiček = skupni dohodek - skupni stroški

Če je na primer prodaja znašala 100.000 dolarjev, poslovni stroški za najemnino, zaloge, plače itd. skupaj je znašal 80.000 dolarjev, čisti dobiček je 20.000 dolarjev.

Ta kazalnik pomaga pri projekciji prihodnjega zaslužka in postavlja cilje in merila uspešnosti.

Reference

1. Glenn Wilkins (2016). 6 osnovnih finančnih razmerij in kaj odkrivajo Investopedija. Izvedeno iz: investstopedia.com.
2. Intuitne hitre knjige (2018). 5 finančnih ključnih kazalnikov uspešnosti za merjenje zdravja vašega podjetja. Izvedeno iz: quickbooks.intuit.com.
3. Statistika Kanada (2016). Finančni kazalniki iz nacionalnih bilančnih računov: posodobitev. Izvedeno iz: statcan.gc.ca.
4. Bert Markgraf (2018). Kako meriti uspešnost poslovanja s finančnimi kazalniki. Mala podjetja - Chron. Vzeto iz: smallbusiness.chron.com.
5. Caron Beesley (2017). 5 finančnih kazalnikov, ki jih morate pregledati s svojim računovodjem. Fundbox. Vzeto iz: fundbox.com.