ANALIZA OBČUTLJIVOSTI: ZA KAJ GRE IN NA PRIMER - DUDE - 2026

Analiza občutljivosti je tehnika, ki določa, kako različne vrednosti neodvisne spremenljivke vplivajo na odvisno spremenljivko na niz predpostavk. Preučite, kako je mogoče negotovosti pri rezultatu matematičnega modela ali sistema dodeliti različnim virom v njegovih vhodnih spremenljivkah.

Ta tehnika se uporablja v posebnih mejah, ki so odvisne od ene ali več vhodnih spremenljivk, kot je vpliv sprememb obrestnih mer (neodvisna spremenljivka) na cene obveznic (odvisna spremenljivka).

Analiza občutljivosti glede na določen obseg spremenljivk je način napovedovanja izida odločitve. Znana je tudi kot simulacijska analiza ali "kaj če". Z ustvarjanjem danega niza spremenljivk lahko analitik ugotovi, kako spremembe spremenljivke vplivajo na rezultat.

Povezana praksa je analiza negotovosti, ki se bolj osredotoča na količinsko opredelitev in širjenje negotovosti. V idealnem primeru bi bilo treba analizo negotovosti in občutljivosti voditi skupaj.

Za kaj gre?

Ena ključnih aplikacij analize občutljivosti je uporaba modelov s strani upravljavcev in odločevalcev. Z večkratno uporabo analize občutljivosti je mogoče uporabiti vse vsebine, potrebne za odločitveni model.

Analitiki odločanja pomagajo razumeti negotovosti, prednosti in slabosti z omejitvami in obsegom modela odločitve.

Večina odločitev je sprejeta v negotovosti. Ena od tehnik za dosego zaključka je nadomestiti vse negotove parametre s pričakovanimi vrednostmi; nato se izvede analiza občutljivosti.

Ocena zaupanja v model

Oddajalec odločitve bi lahko pokazal, kako občutljive bodo odločitve pri spreminjanju ene ali več vhodnih spremenljivk. Dobra praksa modeliranja zahteva, da modelar opravi oceno zaupanja modela.

Prvič, to zahteva količinsko določitev negotovosti rezultatov katerega koli modela (analiza negotovosti); in drugič, ocenite, koliko vsak vnos prispeva k negotovosti rezultata.

Analiza občutljivosti obravnava drugo od teh točk (čeprav je analiza negotovosti nujen predhodnik), pri čemer igra vlogo razvrstitve moči in ustreznosti vhodnih spremenljivk za določitev variacije rezultata.

V modelih, ki vključujejo veliko vhodnih spremenljivk, je analiza občutljivosti bistvena sestavina za oblikovanje modela in za zagotavljanje kakovosti.

Prijave

- Ključna uporaba analize občutljivosti je prikazati občutljivost simulacije na negotovosti vhodnih vrednosti modela.

- To je metoda za napovedovanje izida odločitve, če se situacija v primerjavi s ključnimi napovedmi razlikuje.

- Pomaga pri oceni tveganja za strategijo.

- Služi za ugotavljanje, kako odvisen je rezultat glede na določeno vhodno spremenljivko. Analizirajte, ali odvisnost pomaga oceniti s tem povezano tveganje.

- Pomaga pri sprejemanju ustreznih in ustreznih odločitev.

- Uporablja se za iskanje napak v modelu pri iskanju nepričakovanih razmerij med vhodi in rezultati.

Kako narediti?

Analiza občutljivosti, znana tudi kot analiza "kaj-če", finančni analitiki najpogosteje uporabljajo za napovedovanje izida določenega ukrepa, če se izvede pod določenimi pogoji.

Analiza občutljivosti se izvaja v določenih mejah, ki jih določi nabor neodvisnih vhodnih spremenljivk.

Analiza občutljivosti se lahko na primer uporabi za proučevanje vpliva spremembe obrestnih mer na cene obveznic, če se obrestne mere zvišajo za 1%.

Vprašanje "Kaj pa, če …" bi bilo: Kaj se zgodi s ceno obveznice, če se obrestne mere dvignejo za 1%? Na to vprašanje smo odgovorili z analizo občutljivosti.

Analiza se lahko izvede v Microsoftovem listu Excel v razdelku »Podatki« v meniju z možnostmi z gumbom »Analiza hipoteze«, ki vsebuje »Iščite cilj« in »Podatkovno tabelo«.

Za izvedbo analize občutljivosti obstajajo različne metode:

- tehnike modeliranja in simulacije.

- Orodja za upravljanje scenarija prek Microsoft Excel.

Tehnike

Za analizo občutljivosti obstajata predvsem dve tehniki:

Analiza lokalne občutljivosti

Temelji na izpeljanih (numeričnih ali analitičnih). Lokalni izraz pomeni, da se derivati ​​jemljejo na isti točki. Ta metoda je primerna za preproste stroškovne funkcije.

Vendar pa za zapletene modele, kot so modeli z diskontinuitetami, ni izvedljivo, saj nimajo vedno izpeljank.

Matematično je občutljivost stroškovne funkcije glede na nekatere parametre enaka delni izpeljanki stroškovne funkcije glede na te parametre.

Lokalna analiza občutljivosti je "ena na ena" tehnika. Analizirajte vpliv posameznega parametra hkrati na funkcijo stroškov in ostale parametre določite.

Globalna analiza občutljivosti

Globalna analiza občutljivosti je drugi pristop k analizi občutljivosti, ki se pogosto izvaja s tehnikami Monte Carlo. Ta pristop uporablja globalni nabor vzorcev za raziskovanje oblikovalskega prostora.

Primer

John je odgovoren za prodajo Holiday CA, ki prodaja božične okraske v nakupovalnem središču. John ve, da se bliža praznični čas in da bo v nakupovalnem središču gneča.

Želite vedeti, ali bo povečanje prometa s kupci v prodajnem centru povečalo skupni prihodek od trgovine, in če je tako, za kakšen znesek.

Povprečna cena paketa božičnih okraskov je 20 dolarjev. Med prazničnimi sezonami je Holiday CA lani prodal 500 paketov božičnih okraskov. To je povzročilo skupno prodajo 10.000 USD.

Po opravljeni analizi občutljivosti je ugotovljeno, da 10-odstotno povečanje prometa strank v trgovskem centru povzroči 7-odstotno povečanje celotne prodaje.

Z uporabo teh informacij lahko John predvidi, koliko denarja bo trgovina prinesla, če se bo promet strank povečal za 20%, 40% ali 100%.

Na podlagi prikazane analize občutljivosti je razvidno, da se bo skupna prodaja povečala za 14%, 28% oziroma 70%.

Reference

1. Wikipedija, brezplačna enciklopedija (2018). Analiza občutljivosti Izvedeno iz: en.wikipedia.org.
2. Investopedija (2018). Analiza občutljivosti Izvedeno iz: investstopedia.com.
3. CFI (2018). Kaj je analiza občutljivosti? Izvedeno iz: corporatefinanceinstitute.com.
4. EduPristine (2018). Vse, kar želite vedeti o analizi občutljivosti. Izvedeno iz: edupristine.com.
5. David J. Pannell (1997). Analiza občutljivosti: strategije, metode, koncepti, primeri. Šola za kmetijsko in virov ekonomijo, Univerza v Zahodni Avstraliji. Vzeto iz: dpannell.fnas.uwa.edu.au.